Winkstone 首席执行官 Kwon Oh-hyung 表示：“为无法获得贷款的小企业主敞开大门才是真正的金融创新。”

“迄今为止，韩国的金融创新仅限于改变柜台和收银台的设计。我们需要改变我们销售的产品。让以前无法获得贷款的人也能获得贷款，这才是真正的创新。”

Winkstone Partners 的首席执行官权五亨对国内金融行业的现状进行了如下诊断。

尽管纯线上银行已经改进了用户界面和用户体验，提高了易用性，但小企业主仍然处于金融盲区。他花了七年时间开发的解决方案很明确：利用人工智能模型开放小企业融资市场，该模型评估的是企业本身，而不仅仅是个人信用评分。

“美国已经这样做了20年，为什么我们的银行不这样做呢？”

促使权先生对小企业融资产生兴趣的催化剂是2008年的美国金融危机。当时，他在三一普华永道会计师事务所的财务会计服务（FAS）团队工作。之后，他被派往美国普华永道会计师事务所（PWC），在那里花了两年时间分析当地金融机构的贷款组合。

“美国金融机构向小企业发放了大量信贷。虽然担保贷款是导致全球金融危机的一个因素，但小企业贷款基本未受影响。这是因为每家银行都已建立了自动化模型，利用行业特定数据来评估企业的生存能力。”

与此同时，韩国国内银行只专注于面向工薪阶层的抵押贷款和无抵押贷款。原因很简单：市场寡头垄断，没有必要涉足这些领域。小企业评估复杂，招揽客户困难，平均贷款额仅为2000万至3000万韩元，利润微薄。由于营业利润已达每年数万亿韩元，因此没有理由再去开拓新领域。

要评估企业本身，而不仅仅是你的信用评分。

Winkstone的大部分客户是信用评分在600到700分之间的小企业主。他们通常很难从大型金融机构获得贷款。然而，首席执行官权强调：“他们并非高风险群体。”

“个人信用评分并非衡量企业经营状况的唯一标准。无论你的信用评分有多高，如果你的企业倒闭，你就会开始拖欠还款。虽然工薪阶层借钱不会增加收入，但企业主可以通过贷款来扩大业务或改进营销，从而增加收入。我们评估的是企业本身，而不是你的信用评分。”

Winkstone 利用简单的身份验证来收集有关信用卡销售、人工成本和采购的实时数据，然后通过人工智能评估业务可行性。行业细分尤为重要。例如，仅提供外卖服务的餐厅由于平台和配送成本，营业利润率通常低于 5%。然而，一家月销售额仅为 3000 万至 4000 万韩元的社区理发店几乎没有任何成本，并保持着稳定的利润结构。

“在新冠疫情期间，实体店餐厅举步维艰，但外卖餐厅和线上卖家却蓬勃发展。眼镜店、理发店和培训机构等基本服务行业，由于准入门槛高或固定成本低，即使在经济低迷时期也展现出强大的韧性。这种针对特定行业的数据分析是我们模型的核心。”

业绩也得到了验证。过去七年，Winkstone累计向小企业主发放了1200亿韩元的贷款，贷款损失率维持在累计贷款额的2%左右。2023年，该公司凭借其“利用行业特定数据的个人企业信用评级模型”在韩国金融服务委员会的D-Testbed评选中荣获大奖。

直接在工作场所申请贷款

Winkstone 为繁忙的小企业主采用“嵌入式金融”策略。这种策略将金融服务整合到他们日常使用的平台中。

“韩国只有两款专门针对美容美发行业的客户关系管理系统（CRM）。线上卖家依赖单一的订单收集解决方案来管理分散的销售渠道。将贷款申请功能集成到这些平台后，用户就无需再寻找单独的银行或银行应用程序。目前，Banksalad 和 Finda 等贷款比较平台也已集成到这些平台中，小企业主只需通过手机进行身份验证，数据即可自动收集。”

他们还设有企业倒闭预警系统。该系统实时监控销售数据，一旦检测到倒闭迹象，就会立即发出警报，以便及时实施恢复策略。他强调：“企业倒闭后，随着时间的推移，恢复工作会变得越来越困难，因此快速反应至关重要。”

从贷款公司到科技公司

Winkstone不再仅仅是一家贷款公司。它正在转型为一家B2B企业，向其他金融机构提供其专有的信用评级模型和银行即服务（BaaS）解决方案。

“国内银行针对上班族的贷款体系已经相当完善，但小企业主却是一个盲点。现有的员工评估模型不足以进行区分。这是因为小企业主兼具个人和企业的双重身份。金融服务委员会的信用评级体系改革工作组也在着手解决这个问题。”

“金融服务委员会正在构建小企业MyData基础设施，”首席执行官权先生表示。“这就像是打地基，现在金融机构需要在此基础上迅速构建模型。”

“中小金融机构，例如储蓄银行和互助金融公司，可以在节省时间和金钱的同时拓展业务。这正是我们成熟的解决方案的用武之地。”

今年，该公司计划通过与储蓄银行合作大幅提升业务量。上半年获得20亿韩元额外投资后，该公司计划在下半年进行B轮融资。截至目前，该公司累计投资额已达70亿韩元。当被问及其他以小企业为目标、被视为竞争对手的公司时，CEO权先生回应道：

“其他公司起步于收益管理服务、人力资源服务、采购代理、POS系统、支付和电商领域。我们则截然相反。我们最初从事贷款业务，现在致力于构建前端服务。关键区别在于我们拥有丰富的贷款经验。金融监管机构会重视我们经手真实资金的经验。”

他强调：“从客户招募到数据收集、分析、信用评级、贷款发放和售后服务，我们亲自构建并实施了整个流程，以完善这一模式。” 他补充道：“通过实际经验建立起来的运营数据和反馈机制，不可能在短时间内形成。”

Soso银行重返网上银行业务，并为向东南亚扩张做准备。

去年 9 月，Winkstone 以工作委员会主席的身份参与了第四家纯互联网银行（Soso Bank）财团的筹备工作，虽然未能获得初步批准，但该公司正准备再次发起挑战。

“现有的网上银行主要针对办公室职员。然而，小企业主使用的解决方案和平台各不相同，而且他们的盈利结构也因行业而异。我们的联盟已进一步加强其结构，以解决这个问题。”

此外，该公司还在考虑拓展东南亚市场。“东南亚金融数据匮乏，而移动商务又十分普及，因此基于银行即服务（BaaS）的系统显得尤为必要。我们正优先向当地金融机构提供我们的系统。”

来自 100 万小企业主的这些数据不仅将用于贷款筛选，还将用于商业区分析、市场营销和定制政策支持建议。

“从数据加载的那一刻起，我们就着手设计数据库，使其能够用于各种分析。我们甚至可以创建一项服务，自动诊断小型企业的管理问题，并推荐定制化的金融产品。”

当被问及希望人们如何记住 Winkstone 时，Kwon 首席执行官回答如下：

“如果将金融业比作零售业，更换货架和收银台固然是一种创新，但产品多元化才是更重要的创新。Winkstone 是一家科技公司，致力于开发和提供核心引擎，助力金融业实现这种产品创新。”

首席执行官 Kwon 自信地表示，Winkstone 独特的“坚不可摧的壁垒”是基于七年的资金管理经验、积累的数据、成熟的模型以及平衡财务和 IT 的管理理念。